Checklist Piotroski F-Score — Ngành Ngân hàng — NĐT Cân bằng

ROA (Tỷ suất sinh lời trên tài sản) năm nay > 1.2% và lớn hơn năm ngoái

💡 ROA như 'cỗ máy in tiền' của ngân hàng. Phải in được nhiều tiền hơn năm ngoái thì mới ngon.

LNST (Lợi nhuận sau thuế) năm nay > 0 và lớn hơn năm ngoái

💡 Ngân hàng làm ăn có lãi, lãi năm nay phải cao hơn năm ngoái thì mới đáng đầu tư.

CFO (Lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động kinh doanh) > LNST

💡 Tiền thật phải nhiều hơn lãi 'trên giấy'. CFO cao hơn LNST chứng tỏ ngân hàng làm ăn thật.

Thay đổi tỷ lệ nợ vay/tổng tài sản < 0

💡 Nợ vay ít đi cho thấy ngân hàng đang giảm bớt gánh nặng, bớt rủi ro.

Thay đổi số lượng cổ phiếu đang lưu hành < 0

💡 Ngân hàng không in thêm cổ phiếu, tránh pha loãng giá trị cổ phần của cổ đông hiện tại.

Hệ số CAR (Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu) > 9%

💡 CAR cao chứng tỏ ngân hàng có đủ vốn để chống đỡ rủi ro, an toàn hơn khi gửi tiền.

Tỷ lệ nợ xấu (NPL) < 3%

💡 Nợ xấu ít cho thấy ngân hàng cho vay cẩn thận, ít rủi ro mất vốn.

Thay đổi tỷ lệ chi phí hoạt động/doanh thu < 0

💡 Ngân hàng tiết kiệm chi phí tốt, làm ăn ngày càng hiệu quả hơn.

Tỷ lệ dự phòng bao nợ xấu > 70%

💡 Ngân hàng có đủ tiền để bù đắp nếu nợ xấu xảy ra, giảm thiểu rủi ro.

Tỷ lệ NIM (Biên lãi ròng) > 3%

💡 NIM cao cho thấy ngân hàng kiếm tiền từ hoạt động cho vay hiệu quả.

Tăng trưởng tín dụng > 10%

💡 Ngân hàng cho vay nhiều hơn, mở rộng hoạt động kinh doanh.