Playbook 🔄 Suy Thoái (Recession) × 40-50 (Tăng Tốc) × Lạm Phát Đình Trệ (Stagflation) — Tăng Trưởng Vốn

Giảm tỷ trọng cổ phiếu từ 70% xuống 40%. Tăng tỷ trọng tiền mặt từ 10% lên 30%.

💡 Như kiểu trời mưa thì phải mặc áo mưa, giữ tiền mặt để có cơ hội 'bắt đáy' sau.

Tăng tỷ trọng vàng từ 5% lên 15%. Vàng là 'hầm trú ẩn' khi kinh tế bất ổn.

💡 Vàng như cái phao cứu sinh, lạm phát cao thì ôm vàng cho chắc cú.

Giảm tỷ trọng cổ phiếu ngành bất động sản (VHM, NVL) từ 15% xuống 0%.

💡 Bất động sản 'đóng băng' khi suy thoái, tránh xa như tránh tà.

Giảm tỷ trọng cổ phiếu ngành thép (HSG, HPG) từ 10% xuống 0%.

💡 Thép 'rỉ sét' khi kinh tế đi xuống, nhu cầu xây dựng giảm.

Tăng tỷ trọng cổ phiếu ngành điện (REE, POW) từ 5% lên 10%.

💡 Điện là nhu yếu phẩm, ai cũng cần dùng, 'sáng đèn' bất chấp suy thoái.

Tăng tỷ trọng cổ phiếu ngành dược phẩm (DHG, TRA) từ 5% lên 10%.

💡 Ốm đau là chuyện thường, thuốc men vẫn phải mua, 'khỏe mạnh' về doanh thu.

Giữ trái phiếu chính phủ ở mức 10%.

💡 Trái phiếu chính phủ là 'bến đỗ' an toàn, ít biến động.

Theo dõi sát sao các chỉ số vĩ mô (GDP, lạm phát, lãi suất).

💡 Như xem dự báo thời tiết, biết trước để 'chèo lái' danh mục.

Cân nhắc sử dụng các công cụ phòng ngừa rủi ro (ví dụ: bán khống chỉ số VN30).

💡 Như mua bảo hiểm, 'mất ít' để tránh 'mất nhiều'.

Tái cân bằng danh mục hàng quý để duy trì tỷ lệ phân bổ mục tiêu.

💡 Như chỉnh lại 'tay lái' cho xe đi đúng hướng.