Playbook 🔄 Mở Rộng (Expansion) × 22-30 (Khởi Đầu) × Lạm Phát Đình Trệ (Stagflation) — Bảo Toàn + Chống Lạm Phát

Giảm tỷ trọng cổ phiếu từ 60% xuống 30%. Bán các mã tăng trưởng nóng như FPT, chuyển sang cổ phiếu phòng thủ như VNM.

💡 Khi lạm phát cao, cổ phiếu tăng trưởng dễ 'toang'. Chuyển sang 'rau sạch' VNM cho chắc bụng.

Tăng tỷ trọng vàng từ 10% lên 25%. Mua vàng miếng SJC hoặc chứng chỉ quỹ ETF vàng.

💡 Vàng là 'bến đỗ' an toàn khi bão táp. Giữ vàng để 'chống lưng' khi thị trường 'sập'.

Tăng tỷ trọng tiền mặt (tiết kiệm) từ 20% lên 35%. Gửi tiết kiệm ngắn hạn hoặc mua chứng chỉ tiền gửi.

💡 Tiền mặt là 'vua' khi thị trường giảm. Có tiền để 'bắt đáy' khi cơ hội đến.

Giữ nguyên tỷ trọng trái phiếu ở mức 10%. Ưu tiên trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu doanh nghiệp uy tín.

💡 Trái phiếu giúp 'hạ nhiệt' danh mục. Chọn loại 'xịn' để ngủ ngon.

Giảm tỷ trọng BĐS từ 0% xuống 0%. Không đầu tư thêm BĐS trong giai đoạn này.

💡 BĐS 'ngủ đông' khi kinh tế khó khăn. 'Đắp chăn' chờ ấm lại rồi tính.

Trong phần cổ phiếu còn lại (30%), tập trung vào các ngành hàng tiêu dùng thiết yếu (Vinamilk - VNM) và điện nước (Điện lực Dầu khí Việt Nam - POW).

💡 Ai cũng cần ăn uống, dùng điện nước. Các ngành này 'sống khỏe' qua mùa bão.

Theo dõi sát sao các chỉ số vĩ mô như CPI, GDP, lãi suất. Điều chỉnh danh mục khi có biến động lớn.

💡 Như lái xe, phải 'liếc' gương chiếu hậu thường xuyên để tránh 'tai nạn'.

Cân nhắc sử dụng các công cụ phòng ngừa rủi ro như quyền chọn (options) hoặc hợp đồng tương lai (futures) để bảo vệ danh mục.

💡 Như mặc áo giáp khi ra trận. Phòng thủ trước vẫn hơn.

Đa dạng hóa danh mục bằng cách đầu tư vào các quỹ mở hoặc quỹ ETF có chiến lược phòng thủ.

💡 Đi một mình dễ lạc, đi theo 'đàn' cho an toàn.

Nếu có khoản vay, ưu tiên trả nợ để giảm áp lực tài chính.

💡 Nợ nần như 'tảng đá' đè nặng. Trả hết để 'nhẹ gánh' mà đi.

Tìm kiếm các cơ hội đầu tư giá trị (value investing) vào các doanh nghiệp có nền tảng tốt nhưng đang bị định giá thấp.

💡 Như 'mò cua bắt ốc', tìm được 'con' nào ngon thì 'lụm' ngay.

Tái cân bằng danh mục định kỳ (ví dụ: hàng quý) để duy trì tỷ lệ phân bổ tài sản mục tiêu.

💡 Như 'cân chỉnh' xe sau một thời gian sử dụng. Giúp xe chạy 'êm' hơn.